Hedge Fund là gì? Danh sách các quỹ phòng hộ lớn bạn cần biết

Đầu tư vào quỹ phòng hộ (Hedge Fund) không còn xa lại tại Việt Nam. Tuy nhiên, không phải nhà đầu tư nào cũng hiểu rõ bản chất Hedge fund là gì cùng những cơ hội, rủi ro của quỹ này so với các hình thức quỹ khác. Cùng đọc ngay bài viết bên dưới để có thông tin chi tiết về hedge fund là gì, cách thức hoạt động quỹ và những lưu ý an toàn cho nhà đầu tư.

Xem thêm: Quỹ hưu trí là gì? Ích lợi khi đầu tư vào quỹ đầu tư hưu trí?

Quỹ phòng hộ – Hedge Fund là gì?

Quỹ khu vực hộ (Hedge Fund) còn gọi là quỹ tự bảo hiểm khủng hoảng rủi ro, hay quỹ đối xung.  Đây là các quỹ đầu tư tư nhân đc quản lý nhà động.

Nguồn vốn thu thập được từ nhiều quý khách sẽ được rót trong nhiều thị trường trung tâm tài chính khác nhau. Nhiều sách lược mà quỹ này sử dụng rất phong phú. Việc kết hợp nhiều sách lược như thế nhằm mục tiêu kiếm lợi nhuận ngay cả khi môi trường lên và xuống.

Việc dự án trong quỹ nơi hộ tương đối khó khăn vì nó yên cầu người tham gia là các khách hàng chuyên nghiệp. Quỹ khu vực hộ thường nhu cầu quý khách giữ tiền vào quỹ ít nhất một năm. Đây được xem là thời điểm khóa. quý khách chỉ đc rút tiền trong thời gian nhất định giống như hàng quý hoặc hai năm một lần.

Xem thêm: Quỹ đầu tư VinaCapital và những điều bạn cần biết

Nguồn gốc của quỹ phòng hộ

Sau khoản thời gian đã hiểu hedge fund là gì, chắc hẳn quý khách đang được thắc mắc về nguồn gốc của loại quỹ này. Alfred Jones – Người được mệnh danh là cha đẻ của hedge fund, ông sinh vào năm 1900 và xuất thân từ địa chỉ biên tập viên của tạp chí Fortune nổi tiếng trước lúc hóa thành một huyền thoại vào lịch sử hào hùng nghành nghề dự án.

Jones là một người truyền cảm hứng lớn mạnh trong nghành nghề dịch vụ đầu tư tiền tệ khi ông mang đến nhiều phương pháp và nguyên mẫu dự án có ảnh hưởng rộng lớn mang đến cục diện môi trường.

Ý tưởng này bắt đầu từ việc ông sẽ huy động thành công 100.000 USD (trong đó xuất hiện 40.000 $ tiền riêng của ông). Tiếp nối ông đặt mục tiêu giảm thiểu rủi ro khi nắm giữ cổ phiếu dài hạn bằng phương pháp bán khống (short selling) cho các cổ phiếu khác nhằm tạo lãi suất bù đắp.

Cách thức này của ông lúc ấy hóa thành một sáng kiến trên môi trường cổ phiếu cũng như đc đưa vào nhiều cho mức ngày nay nó đã trở thành một nguyên mẫu kinh điển. Hơn thế, nhà đầu tư này còn dùng thường xuyên cách thức lực bẩy nhằm chuyên sâu lãi suất.

Năm 1952, ông đột phá kết cấu đầu tư của gia đình bạn từ “quan hệ hợp danh truyền thống” sang “quan hệ hợp danh hữu hạn” kèm theo một khoản phí đc Tặng Kèm cho các đối tác quản lý nhằm bù đắp thiệt hại với mức ưu đãi lên tới 20%.

Cơ cấu hoạt động của quỹ phòng hộ

Nguồn gốc tên gọi “phòng hộ” không cần do chi tiết mang lại cơ quan phòng hộ, cứu nạn gì mà nó khởi nguồn từ cách thức thực hành các kỹ thuật giao dịch thanh toán của không ít nhà điều hành quỹ. Chúng ta có thể cứu hộ gia sản dự án bằng một trong các hai cách:

– Dự án dài hạn: nếu căn nhà điều hành dự đoán tiềm năng môi trường đang có xu hướng đội giá.

– Đầu tư ngắn hạn: nếu ngôi nhà quản lý dự đoán thị trường có xu hướng đi xuống.

Như vậy, bất kỳ kinh doanh chứng khoán xuất hiện không giảm hoặc giảm thì quỹ phòng hộ cũng không bị ảnh hưởng mà vẫn có tác dụng thu lời về.

Về bên pháp lý, cơ cấu hoạt động vui chơi của quỹ nơi hộ được thiết lập dưới dạng quan hệ công ty đối tác hợp danh.

Các khoản dự án trong quỹ nơi hộ xuất hiện tính thanh khoản kém, thời gian khóa (thời gian dự án quỹ cố định) khi là từ một năm trở lên. Bạn cũng chỉ có thể rút tiền theo thời gian thắt chặt và cố định, đi theo quỹ hay đi theo năm.

Quỹ khu vực hộ tập kết đầu tư trong giao dịch ngoại hối, thường là những giao dịch thanh toán mang tính chất khủng hoảng cao, hàng hóa và tài sản xuất hiện tính thanh khoản thấp giống như Bất Động Sản Nhà Đất, cổ phiếu thời gian ngắn, công cụ phái sinh, giấy tờ quyền lựa chọn trong time cụ thể.

Đặc điểm của quỹ phòng hộ

Chỉ những nhà đầu tư đủ điều kiện mới được tham gia

Quỹ nơi hộ không dành riêng cho những “tay mơ” trên môi trường. Những nhà đầu tư vào quỹ này khi là những người giàu sang, các người tiêu dùng chuyên nghiệp. Bọn họ phải đáp ứng đc một trong những quy định về mức thu nhập hoặc gia sản về tối thiểu.

Tính đa dạng hóa cao

Danh mục đầu tư của một quỹ phòng hộ Hedge fund thường rất đa dạng và phong phú. Nó hoàn toàn có thể gồm cả BĐS, tiền tệ, cổ phiếu, chứng khoán phái sinh cũng như nhiều gia tài thay thế khác. Việc đó khác biệt hẳn đối với những quỹ đầu tư bình thường chỉ đầu tư vào cổ phiếu hoặc trái phiếu.

Sử dụng đòn bẩy tài chính

Các quỹ nơi hộ thích sử dụng đòn bẩy tài chính nhằm thu tối nhiều lãi suất. Do vậy mà tính khủng hoảng cũng cao rộng đáng chú ý. có thể thấy rõ việc này qua cuộc Đại suy thoái năm 2007-2009.

Cấu trúc phí

Thay vì chỉ tính phí điều hành như các quỹ đầu tư khác, quỹ nơi hộ đo lường và tính toán cả phí điều hành và phí hiệu quả.

Kết cấu Ngân sách chi tiêu được xem là hai và hai mươi (2 cũng như 20). Nghĩa là 2% mang đến phí quản lý gia tài và 20% Chi phí cho khoản lợi nhuận đc tạo ra.

Ưu nhược điểm khi tham gia vào Hedge fund là gì

Quỹ khu vực hộ có tính rủi ro cao nhưng khi là cơ hội có lời hấp dẫn. Cùng tìm hiểu ưu điểm yếu kém của loại hình dự án trung tâm tài chính này.

Cơ hội

• Với sách lược dự án đa dạng, quỹ khu vực hộ nhưng vẫn đáp ứng lợi nhuận mang lại khách hàng khi môi trường tài chính xuất hiện biến động.
• Hoạt bát điều tiết danh mục dự án nhằm tiết giảm rủi ro khủng hoảng khi ĐK môi trường bất lợi
• Đội ngũ quản lý quỹ là nhiều chuyên gia dự án những kinh nghiệm, am hiểu quy luật buổi giao lưu của thị trường.

Rủi ro

• Thanh khoản thấp hơn đối với nhiều hình thức dự án khác. Ngoài ra, người mua buộc phải nhằm khoản huy động vốn trong vòng một năm chứ chưa đc rút ra tất cả khi nào.
• Việc sử dụng lực tác động trung tâm tài chính là con dao hai lưỡi. Một mặt margin hoàn toàn có thể mang lại hiệu quả cực tốt nhưng cũng tạo ra áp lực lãi suất nếu như không đạt mục đích hy vọng
• Đa số nhiều sản phẩm dự án của quỹ khu vực hộ là phái sinh nên khủng hoảng rủi ro quý khách đối diện cũng trở thành cao rộng.

Top 10 quỹ phòng hộ lớn nhất trên thế giới

Những quỹ hedge fund trên âu lục đc phép quảng cáo thoáng rộng trên truyền hình. Ở Mỹ lại cấm hình thức quảng cáo quá công khai minh bạch đó mà thay vào đó, quỹ nơi hộ thường được tiếp thị bằng truyền miệng tại những hội thảo được tiến hành bởi những căn nhà môi giới kinh doanh chứng khoán hay những bank thuộc sở hữu tư nhân.

BlackRock (BLK) hiện tại khi là quỹ phòng hộ rộng lớn nhất quả đât và đang được quản lý lượng gia sản lên đến hàng trăm tỷ USD. Cho tới hết tháng 6/2021, BLK dang có gia sản tầm 789,57 tỷ đô la.

Tiếp sau đây khi là list liên quan 10 quỹ phòng hộ lớn nhất thế giới được xếp hạng đi theo tổng lượng gia sản quản lý (AUM) trong năm 2021.

Quỹ phòng hộ tại Việt Nam

Dù hedge fund rất đi lên tại các non sông của quốc tế, đặc biệt là nhiều cường quốc của các nước khác như Anh và Mỹ nhưng tại nước ta cách thức này còn khá còn mới do môi trường tài chính còn non trẻ, chưa tồn tại các công cụ trung tâm tài chính cấp bách để dịch vụ mang lại hedge fund.

Hedge fund sống nước ta đc biết mang đến với tên gọi Quỹ thành viên cũng như chỉ dành riêng cho nhiều người mua là tiến hành. Đi theo khoản 27, Điều 6 của Luật Chứng khoán:

“Quỹ đầu tư kinh doanh chứng khoán khi là quỹ tạo ra từ vốn góp của khách hàng nhằm mục tiêu kiếm lợi nhuận từ các việc đầu tư vào kinh doanh chứng khoán hoặc nhiều dạng gia tài dự án khác, kể cả BĐS.

Trong đó người tiêu dùng không có quyền điều hành và kiểm soát hàng ngày đối với việc ra quyết định đầu tư của quỹ”.

Nhằm thành lập và hoạt động quỹ thành viên, các người tiêu dùng kết nối phải khởi tạo ra số vốn thực góp tối thiểu 50 tỷ VND, số lượng không vượt quá 30 thành viên góp vốn và chỉ gồm thành viên khi là pháp nhân nội địa hoặc tổ chức quốc tế do một công ty điều hành quỹ điều hành.

Gia tài của quỹ được lưu ký kết trên một bank lưu ký kết độc lập với nhà điều hành quỹ (Thông tư số 224/2012/TT-BTC).

Danh sách các quỹ thành viên tại Việt Nam:

Lời kết

Những nội dung tindung.com.vn tổng hợp qua bài viết trên đây hy vọng sẽ giúp các nhà đầu tư hiểu rõ hơn về quỹ phòng hộ Hedge fund là gì. Đồng thời có thêm những kiến thức bổ ích khi lựa chọn cho mình kênh đầu tư phù hợp. Đừng quên ghé thăm tindung.com.vn để cập nhật những thông tin tài chính – chứng khoán thú vị các bạn nhé.

Kha My- Tổng Hợp & Chỉnh sửa

Nguồn tham khảo (www.dnse.com.vn, topi.vn, www.finhay.com.vn, www.anfin.vn)